Obligation Slovenska Sporitelna a.s. 0.875% ( SK4120010356 ) en EUR

Slovenska Sporitelna a.s.

100 % ⇌

Slovaquie

SK4120010356 ( en EUR )

0.875% par an ( paiement annuel )

12/11/2020 - Obligation échue

Prospectus brochure de l'obligation Slovenská Sporitelna AS SK4120010356 en EUR 0.875%, échue

100 000 EUR

15 000 000 EUR

Slovenská Sporite??a, a.s. est la plus grande banque de Slovaquie, filiale du groupe Erste Group.

L'Obligation émise par Slovenska Sporitelna a.s. ( Slovaquie ) , en EUR, avec le code ISIN SK4120010356, paye un coupon de 0.875% par an.
Le paiement des coupons est annuel et la maturité de l'Obligation est le 12/11/2020

KONECNÉ PODMIENKY

10. novembra 2014

Slovenská sporitea, a. s.

Celková výska Ponuky: 15 000 000 EUR
Názov HZL: HZL Slovenská sporitea, a. s. FIX3 2020

ktoré budú vydané na základe Prospektu v rámci
Programu vydávania hypotekárnych zálozných listov Slovenskej sporitene, a. s. zo da 21. októbra 2014.

Emisný kurz: 99,977 %
ISIN: SK4120010356 séria 01

Tieto Konecné podmienky boli pripravené na úcely § 121 ods. 5 Zákona o cenných papieroch a clánku 5
ods. 4 Smernice o Prospekte a na získanie úplných informácií musia by posudzované a vykladané spolocne so
základným prospektom k Programu vydávania hypotekárnych zálozných listov, týkajúcim sa nekapitálových
cenných papierov, ktoré budú priebezne alebo opakovane vydávané Emitentom, pricom výnosy získané z ich
vydania budú umiestnené v aktívach, ktoré poskytujú dostatocné krytie pre záväzok vyplývajúci z týchto
cenných papierov v celkovom objeme 500 000 000 EUR (,,Program") Slovenskej sporitene, a. s. (,,Emitent")
zo da 21. októbra 2014 (alej len ,,Prospekt"). Prospekt a jeho prípadné dodatky sú prístupné v elektronickej
forme na webovom sídle Emitenta (www.slsp.sk/cenne-papiere.html) a sú tiez dostupné k nahliadnutiu na
odbore Riadenie bilancie Emitenta, pricom oznam o bezplatnom sprístupnení bol uverejnený v Hospodárskych
novinách da 31. októbra 2014. Informácie o Emitentovi a Ponuke HZL sú úplné len na základe kombinácie
týchto Konecných podmienok a Prospektu. Súhrn emisie je prilozený k týmto Konecným podmienkam.

Prospekt schválila Národná banka Slovenska rozhodnutím ODT-10800/2014-1 zo da 29. októbra 2014.

1

Táto cas Konecných podmienok sa musí cíta v spojení so Spolocnými podmienkami uvedenými
v Prospekte. Výrazy pouzité v týchto Konecných podmienkach sú definované v casti Prospektu oznacenej ako
,,Spolocné podmienky". Rizikové faktory súvisiace s Emitentom a HZL sú uvedené v casti Prospektu oznacenej
ako ,,Rizikové faktory".

1.
Základné informácie, podoba, forma, spôsob vydania HZL

ISIN:
SK4120010356 séria 01
Menovitá hodnota:
100 000 EUR
Názov:
HZL Slovenská sporitea, a. s. FIX3 2020
Celkový objem emisie:
15 000 000 EUR
Celková výska Ponuky:
15 000 000 EUR
Mena:
EUR
Emisný kurz:
99,977 %
Typ Ponuky:
verejnou ponukou v Slovenskej republike
Forma Ponuky:
prostredníctvom odboru Treasury Emitenta
Ponuka je urcená:
právnickým osobám
Opis postupu pre ziados:
Príslusné zmluvy a/alebo objednávky budú
investorom k dispozícii prostredníctvom odboru
Treasury Emitenta
Minimálna a maximálna výska objednávky:
Minimálna a maximálna výska objednávky nebola
stanovená
Dátum zaciatku Ponuky:
10. novembra 2014
Dátum ukoncenia Ponuky:
10. novembra 2014
Dátum vysporiadania:
12. novembra 2014
Dátum vydania:
12. novembra 2014
Náklady úctované investorom:
Nepouzije sa.
Spôsob uspokojovania objednávok:
Po skoncení Ponuky bude na základe záujmu
investorov vygenerovaný Emisný kurz, pricom
investori budú na základe rozhodnutia Emitenta
uspokojovaní v závislosti od výsky a casu zadania
objednávok, pricom budú o výsledku svojej
objednávky informovaní.
Trh Burzy:
regulovaný voný trh
Odhadovaný cistý výnos z emisie:
14 990 000 EUR
Záujem fyzických a právnických osôb zúcastnených

na emisii:
Nepouzije sa.
Poradcovia:
Emitent nevyuzil sluzby ziadneho Poradcu
Koordinátori:
Nepouzije sa.
Informácie od tretích strán:
Emitent nevyuzil ziadne informácie od tretích strán
2

Rating HZL:
Nepouzije sa.
Financné centrum:
Bratislava

4.
Spôsobu urcenia výnosov z HZL

Urcenie výnosu:
pevnou úrokovou sadzbou
Úroková sadzba alebo Referencná sadzba a Marza:
0,875 % p. a.
Frekvencia výplaty výnosov:
rocne
Dátum/Dátumy vyplácania výnosov:
12. novembra
Dátum prvej výplaty výnosov:
12. novembra 2015
Konvencia:
30E/360

5.
Splatnos HZL

Dátum splatnosti:
12. novembra 2020
Spôsob splatnosti:
jednorazovo

Emitent vyhlasuje, ze údaje v týchto Konecných podmienkach sú úplné, pravdivé a sú v súlade
s nálezitosami dlhopisov poda § 3 odsek 1 a 2 Zákona o dlhopisoch.

V Bratislave, da 10. novembra 2014.

______________________
______________________
RNDr. Vladimír Polhorský, PhD.
Ing. Róbert Herbec
poverená osoba
poverená osoba
Slovenská sporitea, a. s.
Slovenská sporitea, a. s.

3

1.
SÚHRN EMISIE
Súhrn Emisie je zlozený z jednotlivých pozadovaných castí známych ako ,,Prvky". Tieto Prvky sú císlované
v Oddieloch A E (A.1 E.7). Tento Súhrn Emisie obsahuje vsetky Prvky, ktoré musia by zahrnuté do Súhrnu
Emisie pre daný typ cenných papierov a Emitenta. Pretoze niektoré Prvky nie je potrebné uvádza, môzu
vzniknú medzery v císlovaní poradia Prvkov. Aj ke môze by pozadované, aby bol niektorý Prvok uvedený
v Súhrne Emisie s ohadom na daný typ cenných papierov a Emitenta, môze sa sta, ze nie je mozné poskytnú
ziadne relevantné informácie týkajúce sa daného Prvku. V tom prípade je v Súhrne Emisie uvedený krátky popis
Prvku s poznámkou ,,nepouzije sa".
Súhrn Emisie obsahuje údaje, týkajúce sa konkrétnej emisie HZL, ktoré sú stanovené v príslusných
Konecných podmienkach, a ktoré sú v casti Prospektu oznacenej ako ,,Podoba Konecných podmienok"
nevyplnené (uvedené v hranatých zátvorkách).
A.
Úvod a upozornenia

A.1
Upozornenia .......................... Tento Súhrn Emisie (alej len ,,Súhrn Emisie") obsahuje iba kúcové
informácie, týkajúce sa Slovenskej sporitene, a. s., so sídlom
Tomásikova 48, 832 37 Bratislava, ICO: 00 151 653 (,,Emitent") a ou
vydávaných cenných papierov a mal by sa chápa ako úvod
k základnému prospektu (alej len ,,Prospekt"), ktorý bol pripravený
v súvislosti s Programom vydávania hypotekárnych zálozných listov
(,,Program"). Prospekt bol po jeho schválení NBS zverejnený
sprístupnením v elektronickej forme na webovom sídle Emitenta
(www.slsp.sk/cenne-papiere.html) a v písomnej forme bezplatne v sídle
Emitenta, odbor Riadenie bilancie, pricom oznam o jeho sprístupnení
bol zverejnený v Hospodárskych novinách.
Súhrn
Emisie
neobsahuje vsetky informácie potrebné

k akémukovek rozhodnutiu investova do HZL a kazdé rozhodnutie
potenciálneho investora investova do HZL by sa malo zaklada na
investorovom zvázení Prospektu ako celku.
V prípade podania zaloby na súd týkajúcej sa údajov obsiahnutých
v Prospekte môze by zalujúcemu investorovi ulozené znása náklady
spojené s prekladom Prospektu pred zacatím súdneho konania.
Obcianskoprávnu zodpovednos majú len tie osoby, ktoré Súhrn Emisie
vrátane jeho prekladu (ak bude takýto preklad Emitentom vyhotovený)
predlozili, ale len v prípade, ke tento Súhrn Emisie je zavádzajúci,
nepresný alebo v rozpore s ostatnými casami Prospektu, alebo
neobsahuje v spojení s inými casami Prospektu kúcové informácie,
ktoré majú investorom pomôc pri rozhodovaní sa o investíciách do
takýchto cenných papierov.
A.2
Súhlas s pouzitím Prospektu

financnými
Nepouzije sa. Emitent nevyuzije na následný alsí predaj HZL alebo
sprostredkovatemi ................ konecné umiestnenie HZL financných sprostredkovateov.
B.
Emitent

B.1
Názov ................................. .. Slovenská sporitea, a. s.
B.2
Právna forma ......................... akciová spolocnos, domicil a krajina zalozenia: Slovenská republika,
Emitent vykonáva svoju cinnos najmä na základe zákona c. 513/1991
Zb. Obchodný zákonník v znení neskorsích predpisov a zákona
c. 483/2001 Z. z. o bankách a o zmene a doplnení niektorých zákonov
v znení neskorsích predpisov, ICO: 00 151 653, sídlo: Tomásikova 48,
832 37 Bratislava.
B.4b Známe trendy ........................ Nepouzije sa. Emitentovi nie sú známe ziadne trendy, ktoré by
ovplyvovali jeho cinnos alebo odvetvie v ktorom pôsobí.
B.5
Skupina ............................... .. Emitent je clenom Erste Group, ktorá patrí k najväcsím
4

a najvýznamnejsím bankovým skupinám, ktoré sú zamerané na
retailových a firemných klientov v strednej a východnej Európe.
Erste Group Bank AG (predtým Erste Bank der oesterreichischen
Sparkassen AG) vznikla v roku 1997 zlúcením GiroCredit
a DIE ERSTE oesterreichische Spar-Casse Bank Aktiengesellschaft,
ktorá bola zalozená v roku 1819. Spolocnos Erste Group Bank AG, so
sídlom Graben 21, 1010 Wien, Rakúska republika (alej aj ,,Erste
Group Bank"), je materskou spolocnosou Erste Group. Dcérskymi
spolocnosami Erste Group Bank (niekedy uvádzaná ako Erste
Holding), ktoré Erste Group Bank vlastní prostredníctvom spolocnosti
EGB Ceps Holding GmbH, resp. EGB Ceps Beteiligungen GmbH sú,
okrem iných subjektov, banky pôsobiace v jednotlivých krajinách
strednej a východnej Európy, a to:
Názov
Krajina
Podiel Erste
Group Bank
Erste Bank der oesterreichischen
Rakúsko
100,0 %
Sparkassen AG
Ceská spoitelna, a. s.
Ceská republika
99,0 %
Slovenská sporitea, a. s.
Slovensko
100,0 %
Banka Comercial Român S.A.
Rumunsko
93,6 %
Erste Bank Hungary Zrt.
Maarsko
100,0 %
Erste Steiermärkische Bank d. d.
Chorvátsko
69,3 %
Erste Bank a. d. Novi Sad
Srbsko
80,5 %
Vybrané spolocnosti s významnou priamou majetkovou úcasou
Emitenta k 31. decembru 2013 (výska podielu Emitenta je totozná
s hlasovacími právami):
Subjekt
Základné imanie
Podiel
(v EUR)
Emitenta
Realitná spolocnos Slovenskej sporitene, a.s.
7 610 868
100,0 %
Faktoring Slovenskej sporitene, a.s.
983 100
100,0 %
Leasing Slovenskej sporitene, a.s.
4 900 690
100,0 %
Derop B.V.
10 611 000
85,0 %
Erste Group IT SK, spol. s r.o.
6 639
51,0 %
Procurement Services SK, s.r.o.
6 500
51,0 %
Emitent tiez vlastní 9,98 % podiel na základnom imaní Prvej stavebnej
sporitene, a. s. (podiel na hlasovacích právach predstavuje 35,00 %
v zmysle akcionárskej dohody s Erste Group Bank).
B.9
Odhad zisku ........................... Nepouzije sa. Emitent nepripravil a ani nezverejnil prognózu alebo
odhad zisku.
B.10 Výhrady audítora ................... Audítor nevyslovil v audítorskej správe k historickým financným
informáciám ziadnu výhradu.
B.12 Vybrané kúcové historické

financné informácie a zmeny
Auditovaná konsolidovaná súvaha pripravená
vyhliadok a pozície
v súlade s IFRS (v tis. EUR)
2013
2012
Emitenta ................................
AKTÍVA

Úvery poskytnuté klientom
7 512 747
7 092 535
Cenné papiere drzané do splatnosti
2 764 887
2 443 095
Aktíva spolu
11 699 046
11 777 338
ZÁVÄZKY A VLASTNÉ IMANIE

Záväzky voci klientom
9 090 560
8 412 567
Podriadený dlh
173 041
251 268
Záväzky spolu
10 407 873
10 572 281
Vlastné imanie spolu
1 291 173
1 205 057
Záväzky a vlastné imanie spolu
11 699 046
11 777 338

5

Auditovaný konsolidovaný výkaz ziskov
a strát pripravený v súlade s IFRS (v tis. EUR)
2013
2012
Výnosové úroky
533 893
560 127
Nákladové úroky
(85 356)
(112 621)
Cisté výnosy z úrokov
448 537
447 506
Cisté výnosy z poplatkov a provízií
117 428
118 090
Zisk pred daou z príjmov
239 324
237 278
Da z príjmov
(53 950)
(48 628)
Cistý zisk za rok po zdanení
185 374
188 650
Cistý zisk prislúchajúci na:

Vlastníkov materskej spolocnosti
184 918
188 395
Mensinový podiel
456
255
Spolu
185 374
188 650

Súvaha (priebezné neaudit. konsolidované
údaje poda IAS 34 v tis. EUR)
30.6.2014
31.12.2013
AKTÍVA

Financné aktíva drzané do splatnosti
2 758 383
2 764 888
Úvery a pohadávky voci klientom
7 637 115
7 161 197
Aktíva spolu
12 253 263
11 699 046
ZÁVÄZKY A VLASTNÉ IMANIE

Záväzky voci klientom
9 208 834
9 090 560
Emitované dlhové cenné papiere
764 617
697 234
Záväzky spolu
11 050 474
10 407 873
Vlastné imanie
1 202 789
1 291 173
Záväzky a vlastné imanie spolu
12 253 263
11 699 046

Výkaz ziskov a strát (priebezné neaudit.
konsolidované údaje poda IAS 34 v tis. EUR)
30.6.2014
30.6.2013
Cisté úrokové výnosy
227 091
221 145
Cisté výnosy z poplatkov a provízií
60 184
58 383
Zisk pred daou z príjmov
117 109
115 056
Da z príjmov
(27 045)
(23 478)
Cistý zisk za polrok po zdanení
90 065
91 578
Za obdobie uvedené v tabukách vyssie nedoslo k ziadnej významnej
zmene vo financnej situácii Emitenta.
Od dátumu naposledy uverejnených auditovaných financných výkazov
Emitenta nedoslo k ziadnej rozhodujúcej nepriaznivej zmene vo
vyhliadkach Emitenta.
Po období, za ktoré sú uvedené historické financné informácie, nedoslo
k ziadnej významnej zmene vo financnej alebo obchodnej pozícii
Emitenta.
B.13 Specifické udalosti ................ Nepouzije sa. Emitentovi nie sú známe ziadne nedávne specifické
udalosti, ktoré sú v podstatnej miere relevantné pre vyhodnotenie jeho
platobnej neschopnosti.
B.14 Závislos od iných subjektov
Emitent je závislý od Erste Group Bank. Uvedená závislos vyplýva
v rámci skupiny ..................... z nepriameho majetkového prepojenia týchto spolocností.
B.15 Hlavné cinnosti Emitenta ...... Medzi hlavné produkty a sluzby, ktoré Emitent klientom ponúka patria
úvery na bývanie, spotrebné úvery, hypotekárne úvery, investicné
úvery, bezné úcty, termínované vklady a tiez sluzby elektronického
bankovníctva.
B.16 Akcionár Emitenta ................. Jediným akcionárom Emitenta je spolocnos EGB Ceps Holding
GmbH, so sídlom Graben 21, 1010 Viede, Rakúska republika,
FN:330947m (Firmenbuchnummer), zapísaná v Obchodnom registri
Obchodného súdu Viede, ktorá vlastní 100 % akcií a tiez 100 %
hlasovacích práv.
6

B.17 Rating Emitenta,
Rating Emitenta: ratingová agentúra Fitch Ratings: dlhodobý rating A,
rating HZL ............................. výhad: negatívny. Rating HZL: Nepouzije sa. Emitent nepoziadal
o vyhotovenie ani nespolupracoval pri pridelení ratingu HZL.
C.
Cenné papiere

C.1
Druh a forma a názov
Dlhopis hypotekárny zálozný list, dlhopis na dorucitea, zaknihovaný
cenného papiera, ISIN ........... cenný papier v CDCP, HZL Slovenská sporitea, a. s. FIX3 2020,
SK4120010356.
C.2
Mena ..................................... EUR
C.5
Obmedzenie

prevoditenosti ...................... bez obmedzenej prevoditenosti
C.8
Opis práv, obmedzenie práv,
S HZL sú spojené práva vyplývajúce zo Zákona o dlhopisoch, Zákona
hodnotiace zaradenie ............. o cenných papieroch, Zákona o bankách a podmienok HZL, pricom
tieto práva nie sú obmedzené a postup ich vykonania vyplýva
z príslusných právnych predpisov a podmienok HZL.
S HZL sa pre Majiteov HZL neviazu ziadne alsie výhody ani
predkupné a výmenné práva.
HZL zakladajú priame, vseobecné, nezabezpecené, nepodmienené
a nepodriadené záväzky Emitenta, ktoré sú vzájomne rovnocenné (pari
passu) a budú vzdy postavené aspo na rove (pari passu) so vsetkými
inými
súcasnými
a
budúcimi
priamymi,
vseobecnými,
nezabezpecenými, nepodmienenými a nepodriadenými záväzkami
Emitenta, s výnimkou tých záväzkov Emitenta, o ktorých tak ustanoví
kogentné ustanovenie právnych predpisov.
C.9
Úroková sadzba, splatnos,
Výnos HZL je urcený pevnou úrokovou sadzbou vo výske 0,875 % p. a.
spolocný zástupca Majiteov
Výnosy z HZL budú vyplácané vzdy rocne 12. novembra príslusného
HZL ....................................... kalendárneho roka, a to prvýkrát 12. novembra 2015 a budú vypocítané
poda konvencie 30E/360.
Menovitá hodnota HZL bude jednorazovo splatná da 12. novembra
2020.
Spolocný zástupca Majiteov HZL nebol ustanovený. Emitent si
nevyhradzuje moznos predcasného splatenia Menovitej hodnoty HZL.
Emitent sa nezaväzuje Majiteom HZL, ze na ich poziadanie splatí
Menovitú hodnotu HZL.
C.10 Derivátová zlozka ................. Nepouzije sa. HZL nemajú pri vyplácaní úroku vnorenú ziadnu
derivátovú zlozku.
C.11 Obchodovanie na
Emitent podá ziados na Burzu o prijatie HZL na jej regulovaný trh:
regulovanom trhu .................. regulovaný voný trh.
D.
Riziká

D.2
Kúcové informácie
Zlozité makroekonomické podmienky a podmienky na financnom
o najvýznamnejsích rizikách
trhu môzu ma podstatný nepriaznivý vplyv na podnikanie Emitenta,
specifických pre Emitenta .. . jeho financnú kondíciu, výsledky jeho cinnosti a jeho vyhliadky; Vplyv
ekonomiky a zmien legislatívy v Slovenskej republike na hospodárenie
Emitenta; Hospodárske výsledky Emitenta závisia od úverových
podmienok v klientskom sektore; Emitent je vystavený úverovému,
úrokovému a operacnému riziku; Nové regulatórne poziadavky a zmeny
týkajúce sa dostatocnej kapitalizácie; Obchody a investicné aktivity
Emitenta by mohli by ovplyvnené v dôsledku trhových výkyvov;
Rating Emitenta nemusí vyjadrova vsetky riziká; Konkurencia
na bankovom trhu v Slovenskej republike; Rast Emitenta môze by
limitovaný rastom bankového trhu; Riziko súdnych sporov; Emitent
je vlastnený jedným akcionárom a na jeho podnikanie môzu

ma podstatný nepriaznivý vplyv riziká, ktoré súvisia s podnikaním
7

Erste Group.
D.3
Kúcové informácie
Kreditné riziko; Riziko kreditnej marze; Riziko inflácie; Obchodovanie
o najvýznamnejsích rizikách
s HZL nemusí by likvidné; Riziko zmeny trhovej ceny HZL; Investícia
specifických pre HZL ........... do HZL by mala by posudzovaná s ohadom na vsetky súvisiace
okolnosti; Zmena právnych predpisov môze ovplyvni hodnotu HZL;
Návratnos investícií do HZL môzu ovplyvni rôzne poplatky;
Regulácia, ktorá sa vzahuje na investicné aktivity niektorých
investorov, môze obmedzi alebo úplne vylúci moznos takýchto
investorov investova do HZL; Návratnos investícií do HZL môze by
ovplyvnená daovým zaazením; Riziko predcasného splatenia HZL;
Riziko spojené s nesplnením si zákonných povinností pri vydávaní
HZL; Riziko HZL s pevnou úrokovou sadzbou; Riziko HZL
s pohyblivou úrokovou sadzbou; Riziko HZL s nulovým výnosom;
Riziko pozastavenia, prerusenia alebo ukoncenia obchodovania s HZL;
Riziko príslusného systému vysporiadania; Riziko potenciálneho
konfliktu záujmov; Riziko pouzitia úveru na financovanie nákupu HZL;
Riziká súvisiace so zákonom USA o daovom súlade zahranicných
úctov (FATCA).
E.
Ponuka

E.2b Dôvody ponuky, pouzitie
Financné prostriedky získané z emisie HZL budú pouzité na
výnosov ................................. financovanie poskytnutých hypotekárnych úverov.
E.3
Opis podmienok ponuky .......
Ponuka a termín
HZL budú ponúkané verejnou ponukou
predaja ......................... v Slovenskej republike prostredníctvom
odboru Treasury Emitenta právnickým
osobám od 10. novembra 2014 do
10. novembra 2014, pricom Dátum
vysporiadania bude 12. novembra 2014.
Príslusné zmluvy a/alebo objednávky
budú investorom k dispozícii
prostredníctvom odboru Treasury
Emitenta. Po skoncení Ponuky bude na
základe záujmu investorov vygenerovaný
Emisný kurz, pricom investori budú na
základe rozhodnutia Emitenta
uspokojovaní v závislosti od výsky a casu
zadania objednávok, pricom budú
o výsledku svojej objednávky
informovaní.
Menovitá hodnota ........ 100 000 EUR
Celkový objem

emisie ........................... 15 000 000 EUR
Celková výska Ponuky bude
15 000 000 EUR.
Emisný kurz ................. 99,977 %
Výska objednávky ....... Minimálna a maximálna výska objednávky
nebola stanovená.
Dátum vydania HZL .... 12. novembra 2014

E.4
Opis záujmov, konflikt
Nepouzije sa. Emitentovi nie sú známe ziadne záujmy, ktoré sú pre
záujmov ................................ emisiu HZL podstatné vrátane konfliktu záujmov.
E.7
Náklady úctované
Nepouzije sa. V súvislosti s upísaním HZL nebudú investorom úctované
investorom ............................. ziadne poplatky.

8

Document Outline

1. Súhrn EMISIE