Bond AgderKraft AS 0.9836% ( NO0010895378 ) in NOK

Issuer AgderKraft AS
Market price 100 %  ⇌ 
Country  Norway
ISIN code  NO0010895378 ( in NOK )
Interest rate 0.9836% per year ( payment 4 times a year)
Maturity 14/10/2025 - Bond has expired



Prospectus brochure of the bond Agder Energi AS NO0010895378 in NOK 0.9836%, expired


Minimal amount 1 000 000 NOK
Total amount 600 000 000 NOK
Detailed description Agder Energi AS is a Norwegian energy company operating primarily in southern Norway, involved in power generation, distribution, and sales, with a focus on renewable energy sources like hydropower.

The Bond issued by AgderKraft AS ( Norway ) , in NOK, with the ISIN code NO0010895378, pays a coupon of 0.9836% per year.
The coupons are paid 4 times per year and the Bond maturity is 14/10/2025







Prospekt
Endelige Vilkår
for
ISIN: NO0010895378
FRN Agder Energi AS senior usikret åpent
grønt obligasjonslån 2020/2025
Endelige Vilkår utgjør sammen med Grunnprospekt for Agder Energi AS datert 12. november 2019 og Til egg nr 1
til Grunnprospektet datert 9. oktober 2020 et Prospekt for ISIN NO0010895378 FRN Agder Energi AS senior usikret
åpent grønt obligasjonslån 2020/2025. Prospektet inneholder ful stendig informasjon om Utstederen og tilbudet.
Grunnprospektet er tilgjengelig på Utsteders hjemmeside https://www.ae.no, el er på Utsteders besøksadresse,
Kjøita 18, 4630 Kristiansand S., el er etterfølger(e) til disse.
Tilrettelegger:
Kristiansand/ Oslo, 12. oktober 2020


Agder Energi AS
Endelige Vilkår ­ FRN Agder Energi AS senior usikret åpent grønt obligasjonslån 2020/2025
ISIN NO0010895378
Ord med stor forbokstav som benyttes i Endelige Vilkår skal ha betydning som beskrevet i Grunnprospektets
kapittel 2 Definisjoner og 14.1.2 Definisjoner, samt i disse Endelige Vilkår.
MiFID II-produktstyring / Profesjonelle investorer og kvalifiserte motparter målgruppe ­ I henhold til
produsentens produktgodkjenningsprosess har vurderingen av identifisert målgruppe for produktet ført til
konklusjonen om at: (i) identifisert målgruppe for produktet er kun kvalifiserte motparter og profesjonel e investorer,
begge som definert i direktiv 2014/65/EU ("MiFID II", med senere endringer); og (ii) al e kanaler for distribusjon av
produktet til kvalifiserte motparter og profesjonel e investorer er hensiktsmessige. Enhver som senere tilbyr, selger
el er anbefaler produktet (en "distributør") bør ta hensyn til produsentens vurdering av identifisert målgruppe. En
distributør som er underlagt MiFID II er uansett ansvarlig for å gjennomføre sin egen vurdering av identifisert
målgruppe for produktet (enten ved å adoptere el er justere vurderingen utført av produsenten og bestemme
passende distribusjonskanaler.
FORBUD MOT SALG TIL IKKE-PROFESJONELLE INVESTORER I EØS ­ Produktet er ikke ment å bli tilbudt,
solgt el er på annen måte gjort tilgjengelig for og bør ikke tilbys, selges el er på annen måte gjøres tilgjengelig for
ikke-profesjonel e investorer i EØS. I denne sammenheng betyr en ikke-profesjonel investor en person som er en
(el er flere) av: (i) en ikke-profesjonel investor som definert i punkt 11 i artikkel 4(1) i MiFID II; (ii) en kunde i henhold
til direktiv 2002/92/EF ("Forsikringsformidlingsdirektivet", som senere endret el er erstattet), der kunden ikke vil
kvalifisere som en profesjonel kunde som definert i punkt 10 i artikkel 4(1) i MiFID II; el er (ii ) ikke en kvalifisert
investor som definert i prospektdirektivet. Følgelig er det ikke utarbeidet noe nøkkelinformasjonsdokument som
kreves i henhold til forordning (EU) nr. 1286/2014 («PRIIPs-forordningen» med senere endringer) for å tilby el er
selge produktet el er på annen måte gjøre produktet tilgjengelige for ikke-profesjonel e investorer i EØS. Tilbud el er
salg av produktet el er på annen måte å gjøre produktet tilgjengelig for ikke-profesjonel e investorer i EØS kan
derfor være ulovlig i henhold til PRIIPS-forordningen.
Agder Energi AS bekrefter følgende:
Endelig vilkår er utarbeidet i henhold til Prospektforordningen (EU) 2017/1129 og må leses i sammenheng med
Agder Energi AS's Grunnprospektet datert 12. november 2019 og med eventuel e til egg til Grunnprospektet.
Grunnprospektet, eventuel e til egg og Endelig vilkår er/vil bli tilgjengelig på Utsteders hjemmeside
https://www.ae.no, el er på Utsteders besøksadresse, Kjøita 18, 4630 Kristiansand S., el er etterfølger(e) til disse.
Endelige vilkår inneholder et sammendrag av hvert enkelt lån.
2


Agder Energi AS
Endelige Vilkår ­ FRN Agder Energi AS senior usikret åpent grønt obligasjonslån 2020/2025
ISIN NO0010895378
1 Sammendrag
Nedenfor gis opplysninger i tråd med EU's prospektforordning 2017/1129 om krav til sammendrag i prospekter.
Introduksjon og advarsler
Innholdskrav
Innhold
Advarsel.
Sammendraget er utarbeidet utelukkende for å være en
introduksjon til Prospektet. Informasjonen er således ikke
uttømmende. Enhver investeringsbeslutning må baseres på
investors egen helhetsvurdering av Prospektet og eventuel
oppdatert informasjon om Utsteder og/el er Lånet. Investor
kan tape hele det investerte beløp. Eventuel rettstvist knyttet
til informasjon som gis i Prospektet kan påføre saksøkende
investor kostnader knyttet til oversettelse av Prospektet forut
for behandling av saken. Utsteders styre kan holdes
erstatningsansvarlig for opplysningene i sammendraget
dersom sammendraget er misvisende, ukorrekt el er
selvmotsigende lest sammen med øvrige deler av
Prospektet.
Lånets navn og ISIN
ISIN NO0010895378 FRN Agder Energi AS senior usikret
åpent grønt obligasjonslån 2020/2025.
Utsteders navn og kontaktdetaljer inkludert
Agder Energi AS, Kjøita 18, 4630 Kristiansand S. Telefon:
LEI-kode.
38 60 70 00. Organisasjonsnummer 981 952 324.
LEI 549300NUQ6SAINRW8Q86.
Navn og kontaktdetaljer til kompetent
Finanstilsynet, Revierstredet 3, 0151 Oslo. Telefon: 22 83 39
myndighet som har godkjent prospektet
50 E-mail: [email protected]
Dato for godkjennelse av prospektet
Grunnprospektet ble godkjent den 12. november 2019.
Til egg nr 1 til Grunnprospektet datert 9. oktober 2020 ble
godkjent den 9. oktober 2020.
Nøkkel opplysninger om utsteder
Innholdskrav
Innhold
Hvem er
verdipapirenes
utsteder
Selskapsform og
Utsteder er et aksjeselskap som er registrert i Norge og er underlagt norsk lovgiving.
hvilken lovgivning
Den mest relevante loven for konsernets virksomhet er Lov om aksjeselskaper
selskapet er
(aksjeloven). LEI 549300NUQ6SAINRW8Q86.
underlagt.
Hovedaktivitet
Agder Energi er organisert som et konsern med Agder Energi AS som morselskap.
Som følge av endringer i konsernstruktur og konsernledelse fra 1. januar 2020, er
driftssegmentene endret. Segmentene presenteres i samsvar med hvordan ledelsen
fatter, følger opp og evaluerer sine beslutninger. Fra 2020 rapporterer Agder Energi i
segmentene Vannkraft, Nett, LOS, Entelios Norden, Entelios Central Western Europe
og Øvrig virksomhet.
Vannkraft
Vannkraft har ansvar for utvikling, drift, vedlikehold og rehabilitering av konsernets
vannkraftanlegg og er en av landets største kraftprodusenter. Vannkraft eier direkte og
gjennom fel eskontrol ert virksomhet 49 vannkraftverk, og har en normalproduksjon på
8 100 GWh. De fleste av disse ligger i Agder, men vannkraft eier også enkelte anlegg i
Rogaland og i Vestfold og Telemark fylke. Segmentets driftsinntekter kommer fra salg
av egen produksjon i spotmarkedet, kraftkontrakter med industrien, salg av
konsesjonskraft og finansiel handel.
Nett
Nett har ansvaret for utbygging, drift og vedlikehold av regional og distribusjonsnettet i
Agder. Selskapet er en autonom enhet styrt gjennom selskapets generalforsamling og
styre.
LOS
LOS leverer strøm til privatkunder over hele Norge, men hovedtyngden av kundene er
lokalisert på Sørlandet.
3


Agder Energi AS
Endelige Vilkår ­ FRN Agder Energi AS senior usikret åpent grønt obligasjonslån 2020/2025
ISIN NO0010895378
Entelios Norden
Entelios Norden er en av de ledende energileverandørene i Norden. I Norge er
Entelios den største leverandøren av strøm til bedriftsmarkedet. Entelios har også en
verdipapirkonsesjon i Norden og en betydelig omsetning i det svenske markedet, samt
kunder i Danmark og Finland.
Entelios Central Western Europe
Den tyske delen av Entelios og selskapet Nordgröön utgjør Agder Energis virksomhet i
det tyske markedet. Dette innebærer forvaltning av fornybar energi og optimering av
desentral produksjon samt salg av fleksibilitetsløsninger.
Øvrig virksomhet
Segmentet består av morselskapet Agder Energi som utøver flere konsernfunksjoner,
ledelse og finansiering, Agder Energi Kraftforvaltning som har ansvar for å forvalte og
maksimere resultatet til konsernets egen kraftproduksjon på vegne av vannkraft, det
svenske elektroentreprenørselskapet Craftor, som prosjekterer, bygger og
vedlikeholder strømnett og kraftanlegg, Agder Energi Varme som utvikler, bygger og
leverer varme og kjøling til bolig og næringsbygg med hovedvirksomhet i Kristiansand,
Arendal og Grimstad, konsernets utviklings- og ventureaktiviteter, samt enkelte mindre
selskaper.
Hovedaksjonærer
Aksjonæroversikt Agder Energi AS
Antall A-
%
Antall B-
%
Sum aksjer
% tot.
Aksje-
aksjer
A-aksjer
aksjer
B-aksjer
ant.
kapital
Statkraft Industrial
743 197
41,289 %
485 990
53,999 % 1 229 187 45,525 %
823 555
Arendal kommune
115 017
6,390 %
57 507
6,390 %
172 524
6,390 %
115 591
Kristiansand kommune
95 400
5,300 %
47 700
5,300 %
143 100
5,300 %
95 877
Grimstad kommune
53 327
2,963 %
26 663
2,963 %
79 990
2,963 %
53 593
Flekkefjord kommune
53 269
2,959 %
14 650
1,628 %
67 919
2,516 %
45 506
Lyngdal kommune
49 745
2,764 %
13 680
1,520 %
63 425
2,349 %
42 495
Kvinesdal kommune
49 254
2,736 %
13 545
1,505 %
62 799
2,326 %
42 075
Lillesand kommune
40 901
2,272 %
20 450
2,272 %
61 351
2,272 %
41 105
Marnardal kommune
44 500
2,472 %
12 238
1,360 %
56 738
2,101 %
38 014
Sirdal kommune
43 845
2,436 %
12 057
1,340 %
55 902
2,070 %
37 454
Mandal kommune
42 343
2,352 %
11 644
1,294 %
53 987
2,000 %
36 171
Vennesla kommune
42 343
2,352 %
11 644
1,294 %
53 987
2,000 %
36 171
Froland kommune
31 847
1,769 %
15 924
1,769 %
47 771
1,769 %
32 007
Søgne kommune
33 601
1,867 %
9 240
1,027 %
42 841
1,587 %
28 703
Evje og Hornnes
27 511
1,528 %
13 756
1,528 %
41 267
1,528 %
27 649
Songdalen kommune
31 689
1,761 %
8 714
0,968 %
40 403
1,496 %
27 070
Lindesnes kommune
31 470
1,748 %
8 654
0,962 %
40 124
1,486 %
26 883
Hægebostad kommune
28 776
1,599 %
7 913
0,879 %
36 689
1,359 %
24 582
Farsund kommune
27 502
1,528 %
7 563
0,840 %
35 065
1,299 %
23 494
Birkenes kommune
22 679
1,260 %
11 340
1,260 %
34 019
1,260 %
22 793
Åmli kommune
21 921
1,218 %
10 960
1,218 %
32 881
1,218 %
22 030
Risør kommune
21 052
1,170 %
10 525
1,169 %
31 577
1,170 %
21 157
Valle kommune
20 327
1,129 %
10 164
1,129 %
30 491
1,129 %
20 429
Bygland kommune
19 995
1,111 %
9 998
1,111 %
29 993
1,111 %
20 095
Iveland kommune
19 155
1,064 %
9 578
1,064 %
28 733
1,064 %
19 251
Tvedestrand kommune
19 066
1,059 %
9 533
1,059 %
28 599
1,059 %
19 161
Åseral kommune
21 776
1,210 %
5 988
0,665 %
27 764
1,028 %
18 602
Vegårshei kommune
14 553
0,809 %
7 277
0,809 %
21 830
0,809 %
14 626
Bykle kommune
13 232
0,735 %
6 616
0,735 %
19 848
0,735 %
13 298
Gjerstad kommune
12 423
0,690 %
6 211
0,690 %
18 634
0,690 %
12 485
Audnedal kommune
8 284
0,460 %
2 278
0,253 %
10 562
0,391 %
7 077
Totalt
1 800 000
100 %
900 000
100 %
2 700 000
100 %
1 809 000
Statkraft Industrial Holding AS er største aksjonær (45,5 %).
Selskapet har inngått en avtale om industrielt samarbeid med den største aksjonæren Statkraft Industrial
Holding AS. Det foreligger videre aksjonæravtale mel om aksjonærer i Selskapet.
Selskapsledelse
4


Agder Energi AS
Endelige Vilkår ­ FRN Agder Energi AS senior usikret åpent grønt obligasjonslån 2020/2025
ISIN NO0010895378
Statsautorisert
Ernst & Young AS, Gravane 12, 4610 Kristiansand
revisor
Hva er utsteders
finansiel e
nøkkelinformasjon
Finansiel
nøkkelinformasjon
Agder Energi AS - konsern
Beløp i mill kr
Q2 2020
Q1 2020
2019
YTD
Driftsresultat
1 351
1 807
2 384
Netto finansiell gjeld (langsiktig gjeld pluss kortsiktig gjeld minus kontanter)
10 748
10 186
10 650
Netto kontantstrøm fra driften
1 358
1 099
502
Netto kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter
-783
-178
605
Netto kontantstrøm fra investeringsaktiviteter
-623
-282
-1 359
Agder Energi - morselskap
Beløp i mill kr
2019
Driftsresultat
-81
Netto finansiell gjeld (langsiktig gjeld pluss kortsiktig gjeld minus kontanter)
10 202
Netto kontantstrøm fra driften
189
Netto kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter
848
Netto kontantstrøm fra investeringsaktiviteter
-1 037
Revisors beretning i Årsrapport 2019 inneholder ingen bemerkninger.
Nøkkelinformasjon
om de viktigste
risikofaktorene som
er spesifikk for
Selskapet
Viktigste
·
Kraftpris
risikofaktorer
·
Produksjonsportefølje
·
Sluttbrukerportefølje
·
Tradingporteføljer
·
Valuta
·
Strategiske satsninger
·
Sikkerhet i driftsoperasjoner
Nøkkel opplysninger om verdipapiret
Innholdskrav
Innhold
Hva er verdipapirenes hovedtrekk
Beskrivelse av verdipapiret, inkludert ISIN.
ISIN NO0010895378 FRN Agder Energi AS usikret åpent
grønt obligasjonslån 2020/2025. Usikret åpent grønt
obligasjonslån med flytende rente som forfal er i sin helhet til
pari kurs.
Valuta for verdipapiret
NOK
Maksimal emisjonsramme og Emisjonsbeløp
Emisjonsramme er NOK 1 000 000 000. Første transje er NOK
1. transje
600 000 000.
Obligasjonsandel
Pålydende NOK 1 000 000. Minimumstegning NOK 2 000 000.
Beskrivelse av eventuel e begrensinger i
Lånet er fritt omsettelig.
omsetning av verdipapiret.
Beskrivelse av rettigheter tilknyttet
Obligasjonseiers rettigheter følger av Avtalen. Obligasjonseier
verdipapiret, begrensninger i disse
har ved kjøp av obligasjoner i Lånet tiltrådt Avtalens vilkår og
rettighetene og verdipapirets status og
er således bundet av disse. Hver obligasjonseier (el er den
sikkerhet
person som i henhold til ful makt opptrer på vegne av en
obligasjonseier) kan avgi én stemme for hver stemme-
berettigede obligasjon som innehas på relevant
registreringsdato.
Pålydende NOK 1 000 000. Obligasjonene er likestilte og skal
ha lik prioritet seg imel om.
Opplysninger om Emisjons- og Forfal sdato,
Lånets emisjonsdato er 14. oktober 2020.Lånet forrentes med
rente, avdrag og representant for
3 måneder NIBOR pluss margin. Marginen er 0,68 p.a.
obligasjonseierne
Gjeldende kupongrente er 0,98 % (14.10.2020-14.01.2021) 92
dager. Kvartalsvise renteterminer 14. januar, 14. april, 14. juli
5


Agder Energi AS
Endelige Vilkår ­ FRN Agder Energi AS senior usikret åpent grønt obligasjonslån 2020/2025
ISIN NO0010895378
og 14. oktober hvert år. Lånet forfal er i sin helhet til pari kurs
14. oktober 2025. Effektiv rente er avhengig av markedskurs.
Effektiv rente for renteperioden (14. oktober 2020 ­ 14. januar
2021) er 0.9836 % forutsatt pari kurs.
Nordic Trustee AS er til itsmann for Lånet og har ful makt til å
opptre på vegne av og/el er representere obligasjonseierne.
Status og sikkerhet
Obligasjonene utgjør en ordinær gjeldsforpliktelse for
Utstederen som skal ha prioritet foran ansvarlig kapital, og
bare stå tilbake for forpliktelser som ved lov skal dekkes foran
ordinære gjeldsforpliktelser. Obligasjonene skal ha lik prioritet
seg imel om. Det er ikke etablert særskilt sikkerhet til dekning
av obligasjonene.
Så lenge Obligasjonene løper forplikter Utsteder seg til å sørge
for at Utsteder el er Betydelig Datterselskap ikke, uten
Til itsmannens skriftlige samtykke, stil er el er opprettholder
pant el er annen form for sikkerhet som samlet overstiger NOK
250 000 000,- (norske kroner to hundre og femti mil ioner) el er
motverdien derav i valuta i Utsteders el er Betydelig
Datterselskaps aktiva som sikkerhet for noen av Utsteders
el er Betydelig Datterselskaps nåværende el er fremtidige låne-
el er garantiforpliktelser. Denne bestemmelse skal dog ikke
være til hinder for at Utsteder el er Betydelig Datterselskap
utover ovennevnte ramme:
a) i forbindelse med handel av verdipapirer og finansiel e
instrumenter, stil er sedvanlige sikkerheter knyttet til
oppgjør for slik handel,
b) avgir sedvanlige sikkerheter (salgspant) ved
leveranser av varer og tjenester på kreditt samt,
c) opprettholder sikkerheter som hefter på aktiva
tilhørende selskap som erverves av el er fusjoneres
med Utsteder el er Betydelig Datterselskap (der
Utsteder el er Betydelig Datterselskap er overtagende
selskap), forutsatt at heftelsene ikke etableres i
forbindelse med ervervet og at de forpliktelser
heftelsene sikrer ikke ved ervervet el er senere
utvides.
Med Betydelig Datterselskap menes ethvert datterselskap av
Utsteder der bokført verdi av datterselskapets samtlige aktiva
overstiger 7,5 % av bokført verdi av Utsteders samtlige aktiva
på konsolidert basis el er der datterselskapets bokførte
driftsinntekter overstiger 7,5 % av Utsteders bokførte
driftsinntekter på konsolidert basis.
Bokført verdier og driftsinntekter skal i denne forbindelse
fastsettes på basis av siste konsoliderte og reviderte
årsregnskap for Utsteder og der konsoliderte tal skal inngå for
datterselskaper som selv er konsern.
Om Betydelig Datterselskap har tilkommet el er er avhendet
etter avgivelsen av Utsteders siste konsoliderte årsregnskap
skal dette medregnes/fratrekkes på grunnlag av siste reviderte
(konsoliderte) årsregnskap for angjeldende datterselskap.
Hvor vil verdipapirene bli handlet/omsatt
Angivelse av om verdipapiret vil søkes notert Lånet vil bli søkt notert på Oslo Børs.
på en markedsplass.
Nøkkelinformasjon om sentrale risikofaktorer
for verdipapiret
Viktigste risikofaktorer

Obligasjonenes status

Obligasjonenes sikkerhet

Finansiel risiko til obligasjonslån
6


Agder Energi AS
Endelige Vilkår ­ FRN Agder Energi AS senior usikret åpent grønt obligasjonslån 2020/2025
ISIN NO0010895378
Nøkkelopplysninger i forbindelse med omsetning på en regulert markedsplass
Innholdskrav
Innhold
Under hvilke betingelser og tidsplan kan det
Lånet ble tilbudt (MIFID II produkthåndtering) kvalifiserte
investeres i Lånet.
motparter og profesjonel e investorer før emisjonsdato 14.
oktober 2020.
Lånet vil bli søkt notert på et regulert marked (Oslo Børs) så
raskt som mulig etter datering av Endelige Vilkår.
Estimerte kostnader ifb med noteringen, se pkt 14.1.3.5
Kostnad
NOK
Prospekt avgift for Til egg til Grunnprospektet
18.000
Noteringsavgift 2020 Oslo Børs
7.050
Registreringsavgift Oslo Børs
16.700
Bakgrunn for notering på en regulert
markedsplass
Hva er grunnen til utarbeidelse av
Grunnprospektet er utarbeidet i forbindelse med notering av
Grunnprospektet?
Utsteders obligasjoner på Oslo Børs.
Låneform og estimert nettobeløp
Utsteder vil bruke nettoprovenyet fra enhver emisjon under
obligasjonsavtalen til å finansiere og refinansiere grønne
prosjekter som definert i henhold til Utsteders grønne
rammeverk (tilgjengelig på https://www.ae.no/om-agder-
energi/finansiel -informasjon/gjeldsfinansiering/
Estimert nettobeløp NOK 599.605.250.
Beskrivelse av interesser, herunder
Det foreligger ikke interesser, herunder interessekonflikter,
interessekonflikter, knyttet til utstedelsen.
som er av vesentlig betydning for utstedelsen av Lånet.
7


Agder Energi AS
Endelige Vilkår ­ FRN Agder Energi AS senior usikret åpent grønt obligasjonslån 2020/2025
ISIN NO0010895378
2 Betingelser
Generelt:
ISIN:
NO0010895378
Lånet/Lånets navn:
FRN Agder Energi AS senior usikret åpent grønt obligasjonslån
2020/2025
Låntaker/Utsteder:
Agder Energi AS
Type lån:
Obligasjonslån med flytende rente
Låneramme:
NOK
1 000 000 000
Lånebeløp - 1. transje:
NOK
600 000 000
Lånet åpnes 14. oktober 2020. Første transje NOK 600 000 000,
maksimum låneramme er NOK 1 000 000 000. Lånet lukkes senest 5
Bankdager før Forfal sdato.
Obligasjonsandel:
NOK
1 000 000 - likestilte og
sideordnede.
Obligasjonsandelenes form:
Kun elektroniske verdipapirer registrert i Verdipapirregistret.
Offentliggjøring
Offentliggjøring av Endelige Vilkår skjer i henhold til Grunnprospektet
pkt 14.1.3.2.
Emisjonskurs:
100 %
Åpning/Lukking
Lånet vil åpnes på Emisjonsdato og lukkes senest fem Bankdager før
Forfal sdato.
Emisjonsdato:
14. oktober 2020
Forfal sdato:
14. oktober 2025
Rente:
Rentebærende fra og med dato:
Emisjonsdato
Rentebærende til dato:
Forfal sdato
Referanserente:
3 måneder NIBOR.
NIBOR som definerte i Grunnprospektet pkt. 14.1.2.
NIBOR er, Norwegian Interbank Offered Rate, og angir
a) den rentesats fastsatt for en bestemt Renteperiode og publisert
av Global Rate Set Systems (GRSS) ca. kl. 12.00 (norsk tid)
på Rentereguleringsdatoen; el er
b) om bokstav a) ovenfor ikke er tilgjengelig for den aktuel e
Renteperiode;
(i)
den lineære interpolering mel om de to nærmeste
aktuel e renteperiodene, og med det samme
antal desimaler som blir kvotert under bokstav a)
ovenfor; el er
(ii)
en annen tilgjengelig rentesats for innskudd for
tilsvarende valuta og Renteperiode, el er;
c) om rentesatsen etter bokstav a) ovenfor ikke lenger er
tilgjengelig vil rentesatsen bli bestemt av Til itsmannen i
konsultasjon med Utsteder til:
(i)
en rentesats som er generelt akseptert i
markedet som erstatningsrentesats til NIBOR;
el er
8


Agder Energi AS
Endelige Vilkår ­ FRN Agder Energi AS senior usikret åpent grønt obligasjonslån 2020/2025
ISIN NO0010895378
(ii)
en rentesats som reflekterer rentesatsen tilbudt i
markedet for innskudd i NOK for den relevante
Renteperioden.
Vennligst finn historisk og fremtidig informasjon om NIBOR og NIBOR's
volatilitet gratis (med 24 timers forsinkelse) på:
https://most.referanserenter.no/nibor-rates.html
Margin:
0,68 % p.a.
Pålydende rentesats/Kupong:
Som angitt i Grunnprospektet pkt 14.1.4.1.a): 3 måneder NIBOR + 0,68
% p.a. Gjeldende rente er 0.98 % (14.10.2020 - 14.01.2021).
Renteberegningsmetode
Kupong/Rentekonvensjon:
Som angitt i Grunnprospektet pkt 14.1.4.1.a
Renteberegningsmetode 2.hånds
omsetning:
Som angitt i Grunnprospektet pkt 14.1.4.1.a
Rentefastsettelsesdato:
Som angitt i Grunnprospektet pkt 14.1.4.1.a.
Rentefastsettelsesdato: Første gang 12. oktober 2020, deretter to
bankdager før første dag i den relevante renteperioden.
Rentereguleringsdato:
Som angitt i Grunnprospektet pkt 14.1.4.1.a
Rentereguleringsdato: 14. januar, 14. april, 14. juli og 14. oktober hvert
år.
Rentetermindato:
Som angitt i Grunnprospektet pkt 14.1.4.1.a.
Rentetermindato: 14. januar, 14. april, 14. juli og 14. oktober hvert år.
Første rentetermin forfalt 14. januar 2021.
Antal rentedager 1. termin:
92 dager
Effektiv rente:
Som definert i Grunnprospektet pkt 14.1.2.
Avhengig av markedskurs. Effektiv rente for renteperioden
(14. oktober 2020 ­ 14. januar 2021) er 0.9836 % forutsatt pari kurs.
Bankdag:
Som definert i Grunnprospektet pkt 14.1.2.
Avdrag og innløsning:
Avdrag:
Som definert i Grunnprospektet pkt 14.1.2.
Avdrag skjer i henhold til Grunnprospektet pkt 14.1.4.1.b og 14.1.4.2.b.
Innløsning:
Som angitt i Grunnprospektet pkt 14.1.3.3.
Forpliktelser:
Utsteders særskilte forpliktelser i løpet Som definert i Utsteders særskilte forpliktelser i løpet av Lånets løpetid i
av Lånets løpetid:
Grunnprospektet pkt 14.1.2.
Notering og formalia:
Notering av Lånet/Markedsplass:
Som definert i Notering av Lånet i Grunnprospektet pkt 14.1.2.
Eventuel e begrensninger i
Lånet er fritt omsettelig.
verdipapirenes frie omsettelighet:
Låneformål og estimert nettobeløp:
Som angitt i Grunnprospektet pkt. 14.1.3.1.
Utsteder vil bruke nettoprovenyet fra enhver emisjon under
obligasjonsavtalen til å finansiere og refinansiere grønne prosjekter som
definert i henhold til Utsteders grønne rammeverk (tilgjengelig på
https://www.ae.no/om-agder-energi/finansiel -
informasjon/gjeldsfinansiering/).
Estimerte kostnader i forbindelse med lånet:
9


Agder Energi AS
Endelige Vilkår ­ FRN Agder Energi AS senior usikret åpent grønt obligasjonslån 2020/2025
ISIN NO0010895378
Ekstern kostnad
NOK
Finanstilsynet
18.000
Oslo Børs
23.750
Nordic Trustee AS
53.000
Tilrettelegger
300.000
Estimert nettobeløp NOK 599.605.250.
Omkostninger ifb med notering:
Som angitt i Grunnprospektet pkt 14.1.3.5.
Prospektavgift for Til egg til Grunnprospektet: NOK 18,000
Noterings- og registreringsavgift Oslo Børs: NOK 23.750.
Markedspleie:
Som definert i Markedspleie i Grunnprospektet pkt 14.1.2.
Godkjennelser/Til atelser:
Som angitt i Grunnprospektet pkt 14.1.3.10.
Generel ful makt til opptak av obligasjonslån er gitt i Utsteders styre den
12. desember 2019.
Avtale /-n:
Som angitt i Grunnprospektet pkt 14.1.3.8.
Obligasjonseierne har ved kjøp av obligasjoner i Lånet tiltrådt Avtalen
og er således bundet av Avtalens vilkår.
Status og sikkerhet:
Som angitt i Grunnprospektet pkt 14.1.3.7.
Obligasjonseiermøte/
Som definert i Obligasjonseiermøte/Stemmerettigheter i
stemmerettigheter:
Grunnprospektet pkt 14.1.2.
Tilgang til dokumentasjon:
https://www.ae.no
Tilrettelegger(e):
DNB Bank ASA, DNB Markets
Til itsmann/-en:
Som definert i Til itsmann i Grunnprospektet pkt 14.1.2.
Registerfører:
Som definert i Registerfører i Grunnprospektet pkt 14.1.2.
Verdipapirregister:
Som definert i Grunnprospektet pkt 14.1.2.
Kalkulasjonsagent:
Som definert i Kalkulasjonsagent i Grunnprospektet pkt 14.1.2
Noteringsavgifter:
Prospektavgift for Til egg nr 1 til Grunnprospektet er NOK 18.000.
Noteringsavgift Oslo Børs 2020: NOK 7.050 og
Registreringsavgift Oslo Børs: NOK 16.700.
10